家族办公室如何为下一阶段的增长做准备

家族办公室如何为下一阶段的增长做准备

家族办公室正在经历一个转型期，以缓解一些充满挑战的时期。

我们都在做出改变，以应对低利率环境的明显结束、顽固的通货膨胀以及应对气候变化；虽然规模更大，但那些管理大量家族财富的人也在处理这个问题。

在北方信托和沃顿全球家族联盟的一项研究中，通货膨胀是家族办公室管理人员最关心的问题（24%），其次是潜在的经济衰退（18%）和地缘政治风险（17%）。

为了减轻市场波动，这些财富专业人士将更多的资金分配给直接私人投资，并减少对私募股权公司的使用，但他们并没有专门聘请专家来担任这一角色。

沃顿商学院全球家族联盟创始人兼主席拉斐尔·阿米特教授表示：“私人投资对许多家族办公室来说很有吸引力，因为它具有高回报的潜力，但他们必须部署适当的资源来评估和管理这些投资。”沃顿商学院 2022 年家族办公室报告的作者。

资产配置

与此同时，瑞银表示，家族办公室财富管理机构正在重新关注核心原则

他们增加了对对冲基金和固定收益证券的配置，并希望将资产的主导地位从美国扩大到包括欧洲和亚太地区的投资。

这家全球资产管理公司此前曾报告称，家族办公室正在准备实现多年来战略资产配置的最大转变。

ESG投资

该报告还揭示了 ESG 投资的实际或计划增加分配，尽管这些投资仅占投资组合的不到 10%。

报告称，ESG 投资率如此之低可能是由于家族成员对于他们应该投资的主题缺乏共识。

虽然之前的研究表明年轻家庭成员对 ESG和可持续投资更感兴趣，但沃顿商学院报告的受访者表明缺乏适当的继任计划。

只有三分之一的受访者表示，他们为家族办公室或家族本身制定了正式的继任计划，即使只有 37% 的利益相关者了解该计划。

“避免这些对话和不做好准备所固有的风险是巨大的。一个精心策划的继任过程至少需要一年的时间；“现在就是开始的时候了，”北方信托全球家族和私人投资办公室服务总裁 David W. Fox 说道。