揭秘美国大型金融机构北方信托区块链转型：已准备服务加密对冲基金

    大型金融服务机构在加密货币投资领域的一举一动向来倍受关注，旗下管理着近 10.7 万亿美元资产的美国北方信托 Northern Trust 也是如此，而且，这家金融服务巨头最近的转型动作很大。

    据《福布斯》报道，美国北方信托的多个部门都已大幅拓展与区块链和加密货币相关的业务，除了在私募股权管理业务中增加了好几项新的区块链功能服务之外，他们还对一些投资比特币和以太币的对冲基金开放了基金管理服务。

    提供针对加密货币对冲基金服务

    北方信托的企业机构服务总裁 Pete Cherecwich 在接受《福布斯》独家采访时表示，这家有着 129 年历史的公司在区块链业务拓展的新一轮举措中，包括与「三家主流对冲基金」的合作。

    Cherecwich 透露，自今年第一季度以来，北方信托一直在协助这几家对冲基金进行加密货币投资数额比对工作。此外，北方信托的基金管理服务还包含协助客户进行加密货币投资价值评估和记录服务。

    尽管在北方信托的基金管理服务中，许多都是针对传统资产而设立，但他们的其它类型服务，包括反洗钱法规新风险与管控框架、资产存在验证、加密交易调解等服务，都是专为加密货币开发的。

    截至 2018 年 3 月 31 日，北方信托的对冲基金服务共管理着 3,700 亿美元的资产，但迄今为止尚未直接管理过加密货币。Cherecwich 表示，近期内预计公司暂不会有管理加密货币的计划。不过，他说，帮助客户开展加密货币投资的相关工作，是为了有朝一日法定货币也通过区块链发行而做好准备。

    Cherecwich 说：「我相信，政府最终将会考虑是否将法定货币数字化，并允许法定货币像数字代币那样进行交易。不过，美元将依旧会保存在某个保险库中，或仍是政府支持的货币。他们具体会怎么做？我不知道，不过我相信他们总有一天会这么做。」

    开发私募股权平台

    除丰富面向对冲基金的服务业务之外，北方信托还在极力把区块链整合到其高达 770 亿美元的私募股权业务循环中。2017 年 2 月，北方信托的私募股权平台投入测试使用。该平台最初是为瑞士融服务公司 Unigestion 而打造，它使用的是较早版本的开源区块链代码 Hyperledger Fabric。

    推出短短几个月后，北方信托就将这个私募股权平台更新到首个企业级 Hyperledger Fabric 版本，现在还在不断增加一些新的功能。

    升级后的私募股权区块链不仅用于交易结算，它还采用了一种更自动化的流程，让普通合伙人和有限合伙人可进行资产所有权交易。该系统还配置了「Capital Call」功能，希望能减少中间人的参与，加快资金到位速度。

    为搭建这一系列的区块链新服务，北方信托专设了一个由 12 名技术人才和私募股权专家组成的团队，他们一起工作已有半年。此外，公司还先后给该团队配备了产品经理、运营及监管合规专家，专门负责目标市场的工作实施。

    Cherecwich 表示，虽然目前尚未确定这一软件平台解决方案价格，但他们已经将其向 100 多家客户演示过，并正与其中一些客户讨论展开合作，让某些中间服务实现全面自动化。他表示：「我们确信有能力将其推销出去。」

    「当发出 Capital Call 时，使用这个平台可以比通过电子邮件等其它传统方式能更快获得资金。同样地，我入市和获得收益的所需时间也减少了。」Cherewich说：「这个过程越自动化，基金管理的成本也就越低。」

    核心专利助转型

    北方信托在区块链相关业务的拓展计划，远不止以上举措而已。

    私募股权这一年总值 2.5 万亿美元的行业，因为交易费率相对较低，所以被视为是推行区块链解决方案的理想领域。Cherecwich 认为，随着发展进一步推进，使用共享分布式账本可实现的透明度，将可能吸引各行各业审计师和监管方的兴趣。

    为应对这种需求，北方信托和四大会计师事务所之一的普华永道于今年早些时候共同推出了一套审计工具，用于提供可实时获取的财务报告。目前一家位于根西岛的金融监管机构已经能访问其区块链上的一个节点，可实时读取分布式账本上的一些数据。

    「因为区块链数据记录不可变，你把机器人作为这些不可变记录上的一个节点，不管是私募股权还是其它任何交易，机器人都能对这些交易进行审计，并确保一切都自动同步。」Cherecwich 说。

    北方信托的区块链相关业务其核心包括两项专利，它们可能最终将使得北方信托从传统金融机构转型成一家为软件供应商。第一项专利于 2017 年初提出申请，这一技术可使用用户的生物数据来确认他/她是否有权限执行各种任务；于去年年底申请的第二项专利，则可利用 Hyperledger Fabric、以太坊或 Openchain 架构来召开投资者会议，其间涉及到的身份认证则以第一项专利应用为基础。

    Cherecwich 表示：「我们所做的，不仅仅是开发了一项能让你进行身份管理和进行交易的专利而已。我们还从证券买卖交易扩展到了召开董事会和投票选举的实用功能上。」

    据北方信托于 6 月发布的一份有关加密货币潜在作用的立场文件显示，由于监管方面的不确定性，北方信托的有些计划进展正在放缓。报告引用了美国银行、花旗银行和伦敦劳埃德银行为防止客户使用信用卡购买加密货币而采取的措施，并进一步指出，很少有大型银行推出任何与加密货币相关的服务，他们大多数都还在等待更全面的监管法规出台。

    而在这些大型银行中，最引人注目的特例就是我们之前提到过的

    高盛公司，他们正设立一个比特币的交易平台

    。此外，彭博社也在着名对冲基金经理、投资人 Mike Novogratz 的支持下，于今年早些时候共同推出了银河密码基准指数 Bloomberg GalaxyCrypto Index 。

    尽管北方信托在报告中表示，他们对不断变化的加密货币前景持「谨慎」态度，但这家金融服务巨头在现实中推出的一系列举措和业务拓展动作，其实已经说明，在区块链和加密货币相关业务上，他们同样野心勃勃。正如 Cherecwich 所言：「这是我在这个行业 30 年来从未看到过的景象，我觉得非常自豪。