家族办公室全方位探究

　　家族办公室全方位探究

　　近些年，随着全球范围内富有尤其是超级富有人群的不断扩大，家族财富的传承成为了这些人群越来越关注的领域。由此，家族办公室这一概念和新兴行业也越来越被大众熟知。家族办公室这一概念虽然并非现代才出现，但人们对它仍有很多疑问，比如家族办公室是如何起源并发展的？家族办公室的主要业务内容以及提供的服务包括哪些？家族办公室与私人银行有何区别？家族办公室作为一个行业发展前景如何？等。针对这些问题，小编搜集了诸多相关文献，对读者的疑问进行解答。

　　1、家族办公室这一概念的起源？

　　家族办公室最早起源于古罗马时期的大“Domus”（家族主管）以及中世纪时期的大“Domo”（总管家）。现代意义上的家族办公室出现于19世纪中叶，一些抓住产业革命机会的大亨将金融专家、法律专家和财务专家集合起来，研究的核心内容是如何管理和保护自己家族的财富和广泛的商业利益。这样就出现了只为一个家族服务的单一家族办公室（Single Family Office，SFO）。1882年，约翰·D·洛克菲勒建立了世界上第一个家族办公室。

　　2、为什么近些年来越来越多的世界富豪人群选择通过家族办公室来管理家族资产？

　　当前，世界各地富豪越来越多，家族资产规模越来越大，家族成员关系越来越复杂，使家族办公室得以在欧美和澳大利亚等国家逐渐盛行。使用家族办公室的常见因素有：解决家族矛盾、保证财富代代传承、整合资产、应对流动性的突然变化以及提高财富管理效率。由于持有财富的家族对投资、信托事务以及生活方式管理有更强的控制欲等。同时，中国经济继续在保持较快发展的背景下，中国富裕家族也会呈现继续快速增长的趋势。如何实现可持续传承、立下百年基业并保持家族的凝聚力至关重要。这些企业家，如果没有外力帮助，将有超过70%的一代企业家可能没法传递到第二代。比如，一位富豪客户在全球拥有数十套房产，绝大部分登记在自己与妻子名下，第二代只有一位子女，如果有一天他离开了，他的下一代要如何去继承在全球范围内的数十套房产？而家族办公室以专家顾问团的形式，为家族提供更贴心的服务，如：资产管理、遗产规划、日常财务、企业管理、上市咨询等，这其中不仅拥有利于家族生意发展的金融服务，且更加注重对家族成员生活细节的专属服务。

　　3、家族办公室主要有哪些类型？

　　家族办公室有两种基本类型：单一家族办公室和多家族办公室。广义上而言，单一家族办公室是这样一种有组织的机构，只为单个家族监管财务以及生活方面的事务。因为单一家族办公室的业务只是建立在相关富豪家族的需求和喜好基础上，所以这种类型的家族办公室并没有一种统一的组织结构，在全球呈现出千姿百态。多家族办公室的结构是对一种广泛存在的财富管理模式的有益延展。因此，多家族办公室会与其富豪客户之间发展出相对更少见、更深入和更持久的关系，它们一般提供多种专业技术方面的服务。跟单一家族办公室比较起来，多家族办公室主要着眼于利润和财富增值。

　　4、私人银行与家族办公室的区别在哪？

　　大部分私人银行所提供的服务内容主要还是从个人角度出发，这对于那些极度富有的家族来说是远远不够的，例如家族企业的经营和继承、家族成员的资产分配、慈善基金会的设立和整个家族内部所衍生的各项生意、生活等事务，都是普通的私人银行顾问所无法提供的。换句话说，顶级的大富之家需要的是一个家族账户的财务总管，将家族可能面对的投资、保险、法律、税务和慈善机构设立等事务都统筹起来，而家族办公室便是基于这样的需求而诞生。

　　5、家族办公室的重要工具与抓手：离岸公司

　　由于富豪家族的产业以及投资很可能遍布全球，所以对其资产进行全球整体规划管理时就离不开离岸公司。离岸公司作为一种公司形态，处于政策便利等因素，当地政府对此类公司没有税收。同时，国际大银行大多也都承认这类公司，具有高度的保密性、减免税务负担、无外汇管制三大特点。这些特点使得离岸公司非常适合家族办公室进行海外资产及事业的投资运营等方面的管理，成为家族办公室运营中的最常用的工具手段之一。

　　6、家族办公室作为一个行业发展前景如何？面临哪些挑战？

　　由于对家族办公室的构成有各种各样的定义，所以很难估计到底有多少家族办公室。但是，全球现存的单一家族办公室至少有3000个，其中至少有一半是近15年来建立的。尤为重要的是，今后几年，家族办公室将在新兴市场取得强劲增长。为顶尖富豪家庭服务的家族办公室，尽管在亚太区仍算新生事物，但投资表现已经超越美国位居全球第二。但这一行业准确的规模和天花板，目前还并不明确。

　　在中国，当华人私营企业家财富积累越来越多、家族成员身份国际化之后，保全财富、传承财富的需求越来越迫切，各类金融机构也纷纷设立家族办公室，但多数都还在摸索阶段。根据业内权威人士，目前在中国目前有不少家族办公室是以投资管理顾问有限公司的形式开设，然后冠以家族办公室的名称运行。此外一些专业的投资公司也开始提供家族财富管理相关的服务，但这些都不是严格意义上的家族办公室。

　　关于行业的发展难点，业内权威人士做出了生动的比喻。 “虽然这一行业看起来前途光明，但却面临着人才困境，中西方都是”。“你去看病，有一位理论丰富、刚毕业的名牌医学院大学生，和一位没有学历但行医多年、经验丰富的老中医，你会选择谁？”由此看来，人才才是本行业发展的重中之重。“我们帮客户处理的都是很复杂、很个性化、很私密又很长久的事情，因此我们要不断学习、历练、成长，积累充足的经验，才能跟客户坐下来对等交流，并协助客户解决问题。这一行在国内刚刚兴起，哪有这么多有经验的人才？但客户的需求又很旺盛，因此我们的时间就很不够用，业务拓展的速度也相对缓慢。”

　　总结起来，家族办公室是于中世纪就在欧洲存在的概念，在十九世纪工业革命后得到迅速发展。目前，全球范围内尤其欧美地区的富裕及超富裕人士对家族办公室青睐有加的原因主要是因为家族办公室能够以家族为单位提供更为个性化的服务，从而保证家族资产的保有传承以及不断升值，后代的教育，以及保险、法律、慈善等方面。离岸公司作为家族办公室管理全球资产与投资的渠道，成为了家族办公室较为重要和常用的工具。而作为一个行业，家族办公室近些年来发展势头迅猛，尤其是在经济快速发展的新兴市场和亚太地区。从国内角度来看，家族办公室总体来说还是一个新兴事物，处于摸索阶段。而行业发展的最大难点在于人才的培养。