当前位置:首页 > 资讯 > 行业新闻 > >正文

开石家族办公室诞生记

中国企业家是个特殊的群体,受益改革开放,借力经济高速发展,资产价格快速上升,不但工业化用30年走完美国200年的历程,即使是财富集中速度也是让人瞠目结舌。...
2016-10-03 14:58 · 编辑整理:家办之家   收藏(0)
   

  开石家族办公室诞生记

  每个家族,或者每一位高净值人士,都需要一个专属顾问,他需要深刻理解资本、金融市场,同时能够灵活运用相关工具,并且擅长机构合作,共生共赢。既需要具备足够的专业知识,更为重要的是要有系统性的投资逻辑(理念),这是十分重要的基础。不仅具备这样能力的团队在中国难找,在美国也十分稀缺。对于专业团队,或者说办公室要兼具专业水准和营销技巧,更是难上加难,不过在中国具备高超营销技巧的类专业人士还是十分收到欢迎的(好像不仅仅是中国,美国也一样,看来开石未来还是需要提高自身的营销技巧的,虽然我们的专业水准已经达到国内领先水平)。

  成功的企业需要特定的时代背景。试想一下,如果今天比尔盖茨创立微软,马云创立阿里巴巴,他们将淹没在庞大的创业大军中,今天微软已开始不再那么重要。作为一个行业的创造者和领导者,他们的成功是解决了一个时代的痛点,而每个时代需求各异,导致明星企业的起起伏伏,真正达到伟大的企业寥寥无几。中国处于改革开放之后最伟大的社会变革期,即是机遇,也是风险。近5年中国传统产业遭遇了十分困难的境地,甚至像海鑫钢铁这样的钢铁龙头负债百亿导致破产,山西联建刚刚7000万高调嫁女,转身600亿负债破产,国际巨头纷纷转移制造业基地到越南等,俏江南鼎晖入股对赌,受反腐影响,张兰出局。这些企业所遭受的不是个例,而是普遍现象。中小企业消亡在我们身边,感触更为深刻。不是企业家能力发生了变化,而是没认清财富效应的逻辑,收益于这个时代,但是时代发生重大变革,没能及时认清,或者感受到危机,没能及时调整,甚至不知如何调整。像俏江南在市场爆炸期,误判市场会有更大的增长空间,引入股东对赌,疯狂扩张,没能抓好企业本质,在反腐大旗一挥之下,企业瞬间易主。对于时代理解的不清晰,对于资本利用的不理性都是现在财富消亡最主要的原因。身边没有一个值得信任的资本顾问也是十分重要的原因,中华文化从来就不是强团队,而是强个人有关,专业性不强的行业没问题,但是遇到像金融、法律方面的问题,就不是强个人可以解决的。

  中国企业家是个特殊的群体,受益改革开放,借力经济高速发展,资产价格快速上升,不但工业化用30年走完美国200年的历程,即使是财富集中速度也是让人瞠目结舌。这些企业家的成长是伴随中国银行业的大跨步发展。生于忧患,死于安乐。中国银行业是其中代表,因为巨大需求,加上超高利润,银行业支持了中国经济最美好的时光,也见证中国奇迹的发展。自2012年后,尤其是2015年,银行业开始崩现巨大坏账额度,动辄单笔过百亿不在少数,贷款诈骗也不是耸人听闻。这还是以控制风险而生的银行业,再看整个资本市场,上市公司信用债违约,即使是过去被大家无条件信任的央企、国企也成了违约重灾区,更不用说几乎没人监管的P2P,私募市场等等。

  开石家族创始人团队背景类似,过去都是在各家券商团队核心。在2007年中国股市最高点入场,之后经历漫长的熊市,在市场极差的情况下,见证中国资本市场的发展。各类投资人在市场死寂和疯狂的人生百态。在权证炒作之下的暴富,人心爆炸之后的财富消亡。创业板开市之后的疯狂涨停,各家券商及媒体鼓吹下一个纳斯达克的诞生,随着创业板沉寂之后又探讨如何复制下一个香港创业板的失败。股指期货诞生之后市场对于指数大跌的替罪羊言论。2013年创业板复活后再次讨论中国纳斯达克的诞生,甚至一些知名私募在不同行情下对于市场截然相反的论调。如果你每天关注这个市场你会发现这个市场的矛盾心理。而开石团队就是在这样的市场环境下艰难前行,时刻关注行业的点滴变化,谨慎抉择是否参与市场创新。中国证券公司是给国家开的,对于想在其中有所发展的人来说十分困哪,管理严格,创新不足,可操作的机会不多。我们在中国券商开展投顾试点过程中第一批成功转投顾成员,相当于原来的分析师。所以在2013年我判断中国股市将会迎来一次全新的机会,这个机会是经济乱世及长期技术升级所引领的,遂首次准备走出券商行业,以市场化形式参与到中国最具变革的资本时代。对于未来中国A股牛市的预期也开始为我们的首批客户服务,经过筛选选出中国最具蓝筹投资价值的20只个股机会,这个时代我们主要的关注点都在二级市场上,同时我们发现了一个更为专业的操作工作,分级基金,在这个时点不但是散,户了解的少,即使是机构投资者也没有几个参与的,我们成功的利用的分级A大幅折价,在2个月时间里套利13%(这是一个操作技巧,当时参与者少,价格波动相对剧烈),也经历了第一只的分级基金0.25拆分套利。作为蓝筹我们选到奥瑞金、东风股份、大华股份、长城汽车等明星机会,同时在创业创新方面也有东方财富、三聚环保、怡亚通及鱼跃医疗等明星个股。开石账户在在此期间在2013年-2015年股灾之前在未放杠杆的情况下取得超过5倍的回报。更为值得一提的是在2015年6月上半月在股灾开始之前幸运的清仓,同时在0.8元全部转换为分级A,并在下半年得到20%以上的回报。这是我们的幸运,也是开石团队对于资本市场的深刻理解,对于市场深刻的理解才能达到的幸运。这个期间我们并不是股市的全职团队。

开石家族办公室诞生记

  从2014年开始我们逐步接触到中国的一级市场及地产基金行业,这也是我们开始在财富管理行业全面布局的开始,这个过程中我加入了XX财富,并在新人阶段参与首次其代表专业实力的全国资产配置大赛(为家族办公室准备),获得专业第一,综合第三的成绩,得到XX元老及专业团队的认可。不过船大难掉头,业务推进速度没有想象的快,后加入吉林的第一个家族办公室团队,负责专业投资业务,同时接触到看上去高大上的香港财富业务。在以上两家机构都是作为专业方面负责人,也是奠定了在财富行业希望能够有更多发展的方向。在二级市场有个最大的问题就是你一定会犯错,与可能大,有可能小,而且你需要平衡各种声音,既要坚定自己判断,又要对别人观点深入了解。从2015年股灾就可以看出,多少明星基金经理折戟,就是这个原因,在二级市场亏损不是什么不能接受的,进入就要一直坚持,和你的基金经理共成长,只要能力过关,赚钱是大概率事件,只是需要允许亏损,这个市场没人能做到不亏损。当然,除非这个人是骗子。很多这些观点不是深入到这个行业的人是无法理解的,其实就像你聘律师去打官司,难道可以要求一定要打赢官司么,投资是一样的,在我们眼中是没有不会亏损的管理人的,即使像红杉、达晨这样的明星机构。老虎还有打盹的时候,业绩只能代表过去,不过选择合作伙伴我们是有标准的,只有符合标准,英雄不问出处。

  作为财富的创造者,也就是企业家,是中国最会赚钱的一个群体,所以很多时候就会惯性思维,我这么会赚钱还需要你来帮我管理么。当然这是我们在做业务最经常碰到的问题。像我们行业内讨论的,赚钱和管钱是两个行业,根本逻辑有本质的差别。管钱更多是金融范畴,不同于企业经营。需要大量专业知识和实践经验,按照1万小时理论,每个金融人所需要付出的代价也是每一个休息的小时。更为困难的是金融行业处于创新的核心区,每一个新产品上市都需要大量时间跟踪,原理及走势的统计,需要大量的时间,如果你需要经营企业,显然不具优势。我们来借鉴一下美国的财富行业的成长路径,再反过来看看现在的中国,应该怎么做?美国财富行业有专门的称呼--理财师,而理财师是美国金融行业皇冠上的明珠,资格不是那么容易拿的,首先你要成为合格的证券投资顾问,这就十分困难,要有证券公司聘任你为职业的顾问(就像开石三位创始人一样,是中国首批的证券业执业投资顾问)在美国证券协会注册,之后申请成为理财师协会会员,当然全美不超过15000人,十分稀缺。只有高净值及超高净值人士才能拥有专门的顾问为其服务;这方面中国就比较麻烦,首先没有成型的民间协会组织,多数都有政府背景,不过还是可以借鉴的。拿到证券投资顾问是对于投资理念的检验,也是行业对专业人士的认证方式,尤其是在2014年以前拿到的,十分难得,之后相对放的比较开。而开石家族的几位创始人均在中国首批发放投资顾问牌照,作为各家券商首批拿到执业牌照的专业人士,在中投及东北证券是投资能力最强的几个人,目前聚集到一起创立开石品牌。正因为有这样的过往背景,也是建立开石家族办公室的基础,对于投资清醒的认识,是能够做好投资抉择的核心因素。在拿到券商牌照之后,就是对于理财经验的认定和职业道德的界定,目前中国在这方面没有一个成型,得到行业公认的协会操作,只能通过在各家机构的表现来确定,再就是直接尽调了。开石创始人是国内一家知名财富公司的专业技能比赛的第一名,在国内财富管理行业专业水准遥遥领先。对于职业道德就不自吹自擂了,不过金融行业是一个十分讲究职业道德的行业,任何一个执业黑点都可以葬送整个职业生涯,所以这个行业对于信誉是十分重视的,这不是一个愿意与否的抉择,而是是否要在这个行业深入扎根的基础性问题,尤其是一个拥有超过10年专业投资经验的人士及团队,任何一次失误都是无法承受的。

首届中国独立理财顾问峰会

  开石团队看到太多财富市场的需求无法满足,饮鸩止渴。导致多次社会事件,这是一个时代的悲剧,虽然有中国人不重视专业人士的问题,同时也是中国金融业不够发达的一个直观表象。我们希望借我们的力量帮助更多信任我们的客户,保住财富,投好财富,管理好资产。像E租宝,泛亚有色,当天金融之类的悲剧不再上演。即使再来一次股灾,也因为我们提前的调仓而降低损失。我们无法判断人的疯狂,但是我们能控制自己的欲望,像索罗斯说的,投资是没有风险的,但是人类的疯狂会创造风险。无论股市,还是楼市,每天都在讲述这个失控的情绪。

  在这里,中国需要优秀的财富管理办公室,而东北更需要。虽然市场上最受欢迎的永远是营销做得好的公司,也有我们很多客户提醒我们,不过财富管理永远是专业第一,而不是作秀第一,我们管理的是你的财富,没有坚实的专业基础,靠自吹自擂早晚都会出大问题,想想之前我们的遭遇,或者我们朋友的遭遇,都是因为这样、那样的原因出现了一些问题。无论是信用债的违约,还是P2P的跑路,或者是上市公司出击互联网金融,一个个看似无懈可击的方案为何频频爆出问题,就是我们太相信大机构(过去是高盛、雷曼、汇丰,未来是谁呢,中国银行、财富、券商---),我们太相信所谓的身边专家(难道离了3次婚就最懂婚姻法么,这是中国逻辑),还是我们太相信我们自己的眼光(企业经营和财富管理截然不同,强行混淆只能对比海鑫),有的时候我们需要的不是亲力亲为,而是选择!

  开石家族不是这个市场专业实力最强的机构,毕竟我们只有5名成员,我们还处于早期阶段,但是我们一定是最重视客户资金安全的机构,我们是最具责任感的团队,我们珍视每一位客户的信任,我们必定不负重托。专业、职业是我们所追求的最高境界,当然我们也会提升自己的销售能力,让客户更为清晰了解我们的选择原因,告别晦涩的经济学术语,还需大家经常指点!